Table des matières:
- Déterminé par rapport prêt-valeur
- Règles classiques du PMI
- Exigences FHA MI plus strictes
- Conditions d'annulation automatique
L’assurance prêt hypothécaire est une conséquence nécessaire mais coûteuse des prêts à faible versement initial. Lorsque vous achetez une maison pour moins de 20% de réduction, votre prêteur vous oblige à payer une assurance hypothécaire dans la plupart des cas. Il existe deux types d’assurance: assurance hypothécaire privée ou PMI et l'assurance prêt hypothécaire gouvernemental, simplement appelée MI. Parce que l’assurance couvre votre prêteur en cas de défaillance de votre part, les prêteurs sont prêts à consentir des emprunts malgré les faibles versements d’acompte lorsqu’un contrat d’assurance hypothécaire est impliqué.
Déterminé par rapport prêt-valeur
Le ratio prêt / valeur (LTV) est un ratio qui décrit le pourcentage de la valeur de la maison financée. Par exemple, si vous mettez 20% sur une maison de 200 000 $ et financez les 80% restants, votre LTV est de 80. Les prêts au logement dont le LTV est supérieur à 80% nécessitent un type d’assurance hypothécaire, à l'exception d'Anciens Combattants et des prêts fédéraux aux maisons rurales. Les prêts classiques nécessitent PMI et les prêts de la Federal Housing Administration exigent MI.
Règles classiques du PMI
Le taux de PMI d'un prêt conventionnel se situe entre 0,3% et 1,15%, selon Bankrate. Le pourcentage s’applique au montant initial du prêt et est versé annuellement par versements mensuels. Les prêteurs peuvent autoriser un emprunteur à effectuer un versement unique important afin d'éviter les mensualités. Ceci est connu comme PMI payé par le prêteur ou LPMI. La couverture reste en place, mais le prêteur effectue les paiements à l’assurance, au lieu de percevoir les paiements récurrents et de les transmettre à la société.
Exigences FHA MI plus strictes
La FHA exige un IM sur toutes les hypothèques, à compter de la date de publication. Les taux de MI varient entre 0,45% et 1,05%, selon le montant du prêt, le ratio prêt / valeur et la durée de remboursement. La plupart des prêts d’un montant égal ou inférieur à 625 500 dollars et ayant été contractés au moyen d’un acompte de 5% ou moins sont admissibles à un taux de prime de MI de 0,85%. Les prêts contractés au moment de la publication portent une garantie financière pendant toute la durée du prêt, contrairement aux prêts plus anciens de la FHA, qui pourraient être annulés dès que le ratio de solvabilité est atteint.
Conditions d'annulation automatique
Conformément à la réglementation fédérale, les exigences en matière d'assurance prêt hypothécaire pour un prêt conventionnel ou un prêt FHA sont levées lorsque le LTV atteint 78% Les emprunteurs conventionnels peuvent demander l’annulation du PMI lorsque le prêt atteint un LTV de 80%. Toutefois, les prêteurs doivent automatiquement annuler le PMI lorsque le prêt atteint 78% de la valeur de la maison à la date d’origine du prêt. L'annulation automatique est requise lorsque le prêt atteint la date prévue pour ce prêt, selon le Consumer Financial Protection Bureau. L’appréciation de la valeur de votre maison ne vous permet généralement pas d’annuler votre PMI plus tôt.