Table des matières:
- Les bases
- Des obligations
- Autres investissements dans la dette
- Caractéristiques uniques des investissements par emprunt
Un investissement dans une dette est un investissement dans une entreprise par l’achat d’un instrument de dette, par opposition à un investissement en actions classique dans des sociétés par l’achat d’actions ordinaires ou privilégiées. Les investissements dans des titres de créance incluent également des situations dans lesquelles des investisseurs privés financent des produits de dette plus couramment proposés par les banques ou les prêteurs.
Les bases
L'investissement dans la dette existe depuis la Biblique, note le site "Invest in Debt". Au XXIe siècle, ce qui a changé, c’est que de plus en plus d’investisseurs individuels profitent des possibilités offertes par les titres de créance précédemment proposés par les grandes banques ou les grandes entreprises. Plutôt que d’investir par l’acquisition de la propriété d’une entreprise ou d’un projet, les investisseurs en dettes cherchent à tirer profit des coûts de financement acceptés par les particuliers et les entreprises disposés à payer des frais de financement pour obtenir un accès immédiat à des liquidités.
Des obligations
Les obligations sont l’un des exemples les plus courants et les plus évidents d’un investissement en dette. Les organisations émettent des obligations comme alternative de financement pour offrir aux actionnaires une copropriété. Les investisseurs achètent des obligations avec un remboursement garanti à un taux d’intérêt particulier. Les entreprises ayant une cote de crédit élevée paient généralement moins d’intérêts aux détenteurs d’obligations en raison de leur crédibilité. Les sociétés en croissance ou celles considérées comme plus risquées pour les détenteurs d'obligations paient des taux d'intérêt plus élevés sur les obligations, ce qui présente un scénario de risque plus élevé et de rendement plus élevé pour les investisseurs en obligations.
Autres investissements dans la dette
Parmi les autres investissements dans la dette commune, on peut citer les privilèges fiscaux, les contrats immobiliers, les billets de prêt automobile et les prêts hypothécaires financés par le propriétaire, selon "Investir dans la dette". Un prêteur sur gages est également considéré comme un investissement dans des dettes, de même que tout investissement comportant une promesse de flux de trésorerie futurs en échange de l’achat d’un instrument de dette sur le marché actuel. Pendant les périodes de forte activité dans l’immobilier, les groupes d’investissement privés sont souvent populaires. Ce sont des groupes d’investisseurs hypothécaires à financement privé qui financent généralement des emprunts plus risqués pour les promoteurs immobiliers et les acheteurs de maisons en échange de privilèges sur la propriété.
Caractéristiques uniques des investissements par emprunt
Investir dans des dettes est très différent de l’achat de CD ou de l’achat d’actions. Les investisseurs en titres de créance sont souvent beaucoup plus actifs que les investisseurs en actions et doivent soigneusement étudier et connaître les instruments de créance dans lesquels ils investissent, selon "Invest in Debt". Les investissements dans des titres de créance sont souvent considérés comme non conventionnels par les personnes qui considèrent ces investissements comme des actions achetant des actions ou d’autres investissements classiques générant un profit. Lorsque vous entrez dans l'arène des investissements en titres de créance, il est judicieux d'apprendre des anciens combattants du secteur et de commencer prudemment.