Exigences de prêt de construction

Les prêts à la construction sont des prêts hypothécaires offerts par les prêteurs aux personnes qui envisagent de rénover ou de construire complètement une structure habitable. Contrairement aux prêts hypothécaires classiques, ces prêts nécessitent souvent des versements beaucoup moins importants sur une courte période, alors que les particuliers ont des dépenses de main-d'œuvre et de matériaux importantes pendant la construction. Les prêts à la construction peuvent prendre plus de temps à être approuvés en raison du risque inhérent aux prêts sur une structure potentielle, mais une fois approuvés, ils offrent un excellent moyen d’accéder à la propriété pour la plupart des emprunteurs.

Documentation sur le revenu

Semblable à la plupart des prêts immobiliers, il existe un processus de documentation vigilant pour les prêts à la construction. Pour la vérification des revenus, les employés suivants (recevant un chèque de paie avec déductions) doivent remplir les conditions suivantes: deux à trois ans de W2, au moins six chèques de paie consécutifs indiquant toutes les retenues, trois années de déclaration de revenus et tout document de revenu supplémentaire (baux), 1099 du travail en sous-traitance). Pour les emprunteurs indépendants, les prêteurs auront également besoin de trois années d’annexe C (propriétaires uniques) ou de trois années de déclarations S-corp ou de sociétés. Les emprunteurs indépendants doivent également être prêts à présenter des relevés bancaires datant d’au moins deux ans pour confirmer les flux de trésorerie.

Informations sur la propriété

Les prêteurs exigent que les emprunteurs de prêts à la construction présentent une preuve de propriété foncière Parfois, les prêteurs finalisent un prêt hypothécaire de construction qui implique également l’achat d’une parcelle de terrain. Toutefois, cela réduit le risque qu’un emprunteur puisse convertir le prêt en un prêt à remboursement traditionnel une fois la construction terminée. La propriété foncière peut être prouvée avec un titre foncier.

Plans de construction

Avant d’acquérir un prêt à la construction, les emprunteurs doivent obtenir des devis auprès d’entrepreneurs. Les prêteurs voudront connaître le montant total requis pour la construction, bien sûr, mais ils auront également besoin d’une ventilation détaillée de ce qui se passera, du moment où cela se produira, du coût de la main-d’œuvre au quotidien. jour et le coût des matériaux, ainsi qu’un échéancier contenant une date de réalisation estimée.

Documentation de l'entrepreneur

Les prêteurs ne veulent pas que les emprunteurs soient mêlés à des entrepreneurs peu fiables ou non éthiques qui mettent leur investissement en péril. Par conséquent, les prêteurs auront besoin d'un historique de crédit, de la signature de l'entrepreneur sur la description du projet (documentant le travail à effectuer) et d'une copie de la licence de l'entrepreneur pour exercer ses activités dans cet État. Cette information est standard et la plupart des entrepreneurs proposeront les documents lors de la réalisation des estimations.

Construction à permanente

La plupart des emprunteurs devraient envisager l'option construction-à-permanente pour obtenir un prêt à la construction. Ces prêts offrent une période de paiement uniquement d’intérêts (généralement pendant la construction), puis passent aux systèmes de remboursement traditionnels dans lesquels un emprunteur doit payer le principal et les intérêts au cours de 10, 15 ou 30 ans, jusqu’au remboursement du prêt. plein. Cela simplifie les choses pour un emprunteur, car il élimine le besoin de refinancer le prêt à la construction une fois le bâtiment terminé. Les conditions requises pour ces prêts sont similaires à celles des prêts de construction standard, mais les emprunteurs doivent être prêts à générer un revenu suffisant pour rembourser le paiement intégral du principal et des intérêts après expiration de la période ne portant que sur les intérêts.